Wie Will und Jada Smiths Foundation ein wenig bekanntes Energie-Startup unterstützen

Wie Will und Jada Smiths Foundation ein wenig bekanntes Energie-Startup unterstützen
Diese Geschichte erschien ursprünglich im Fortune Magazine Da Risikokapitalgeber im Silicon Valley den nächsten Snapchat verdoppeln, gibt es nichts ein neuer Typ von Investor, der weit entfernt von der Sand Hill Road auftaucht und bereit ist, einige der riskantesten Tech-Ideen zu unterstützen: Philanthropen.
Diese Geschichte erschien ursprünglich im Fortune Magazine

Da Risikokapitalgeber im Silicon Valley den nächsten Snapchat verdoppeln, gibt es nichts ein neuer Typ von Investor, der weit entfernt von der Sand Hill Road auftaucht und bereit ist, einige der riskantesten Tech-Ideen zu unterstützen: Philanthropen.

Am Dienstag gab ein wenig bekanntes, junges Energiesystem namens Quidnet Energy bekannt, dass es ein kleines Unternehmen ist Runde von Startkapital von einer Kombination von Investoren einschließlich der Familienstiftung des Promi-Paares Will und Jada Smith, die Stiftung von James LeVoy Sorenson, und eine neue gemeinnützige, die Philanthropen, Risikobereitschaft und frühen Stadium zu verbinden entstanden ist Start-ups.

Genannt die Prime Coalition, die Non-Profit wurde von jungen MIT Hotshot Sarah Kearney mit der Idee, dass Stiftungen könnte eine völlig neue, und weitgehend ungenutzte Quelle der Mittel, um hohe Ris zu unterstützen k, aber vielversprechende Tech-Ideen, die den Klimawandel bekämpfen können. Die Prime Coalition hat die Quidnet-Investition unter anderem an die Will and Jada Smith Family Foundation und die Sorenson Impact Foundation eingebracht.

Die Unterstützung der Stiftung für Quidnet sowie die Existenz der Non-Profit-Organisation wurde am Dienstag bekannt gegeben Teil des Aufrufs von Präsident Obama, mehr private Investoren zur Finanzierung von Technologien zu ermutigen, die den Klimawandel bekämpfen können. Angekündigt im Februar, Obamas "Clean Energy Investment Initiative" rdquo; hat das Ziel, 2 Milliarden Dollar für solche missionsgetriebenen Tech-Start-ups zu mobilisieren.

Am Dienstag plant das Weiße Haus, eine ganztägige Veranstaltung zu veranstalten, die sich auf neue Möglichkeiten für private Investitionen in die Bekämpfung von Technologien zum Kampf gegen den Klimawandel konzentriert. einschließlich Ankündigungen über neue Exekutivmaßnahmen. Vizepräsident Joe Biden plant, eine Rede zu halten, in der der Gipfel abgeschlossen wird. Andere Gruppen wie der Hawaiianische Inkubator, der Energy Excelerator, werden Neuigkeiten melden.

Ein Genie-Stipendium, ein schlechter VC-Deal

Während seiner Forschung am MIT war Kearney von Energieforschern umgeben, die versuchten, Projekte aus den Labors in die reale Welt zu verlagern. Aber als ehemalige Exekutivdirektorin der Chesonis Family Foundation - der von Telekom und MIT alum Arunas Chesonis gegründeten Stiftung - beaufsichtigte sie hauptsächlich nicht rückzahlbare Zuschüsse für Grundlagenforschung und Forschung.

Es gab eine Trennung zwischen Bedarf und Finanzierung und es wurde sicherlich nicht von Risikokapitalgebern gefüllt, die eine gewisse Rendite für eine Investition erwarten. Early Stage Energy Investing, oder Cleantech, hat sich vor Jahren als viel schwierigerer Weg für eine Venture-Firma erwiesen, Geld zu verdienen. In diesen Tagen ist VC-Finanzierung für Frühphasen-Energie-Startups so gut wie ausgetrocknet.

Für eine Stiftung jedoch, wenn die seltene Unterstützung für einen guten Zweck auch dazu führt, dass ein Haufen Geld für die Stiftung zurückkommt, nun, dann ist das ein wirklich hervorragende Oberseite. Investor Matthew Nordan, der als Chairman des Prime Investment Committee fungiert, erklärt es wie folgt: "Wenn man es als Zuschuss ansieht, ist es genial. Es ist eine überlegene Form der Philanthropie. Wenn Sie aus der VC-Perspektive betrachten, ist es eine schlechte Investition. & Rdquo; Als ehemaliger VC bei Venrock konnte Nordan aus erster Hand die Verdunstung von VC-Fonds für High-Risk-Energietechnologien beobachten.

Nordan sagt, während diese Art der Finanzierung in den meisten Branchen selten ist, ist sie im Gesundheitssektor nicht unbekannt. Vor Jahren unterstützte die Bill and Melinda Gates Foundation Genocea Biosciences, ein Startup, das sich mit der Entdeckung und Entwicklung von Impfstoffen beschäftigt. Genocea ist im vergangenen Jahr an die Börse gegangen und hat seinen Anlegern viel Geld eingebracht. Zum Zeitpunkt des Börsengangs hielt die Stiftung 6,2 Prozent der Anteile. Wenn mehr von Philanthropie finanzierte Tech-Start-ups starten, könnten andere Stiftungen ähnliche oder sogar größere Renditen erzielen.

Sie werden sich vielleicht fragen, warum Stiftungen diese Tech-Investitionen nicht allein durchführen, ohne dass ein Non-Profit-Unternehmen sie leitet. Das liegt daran, dass die Arbeit tatsächlich sehr unterschiedlich ist. Ein Stiftungsvorstand wird eingesetzt, um Wohltätigkeitsorganisationen Geld zu spenden und diese Beziehungen aufzubauen, nicht um hochtechnische und hochriskante Ideen zu prüfen und die rechtlichen Möglichkeiten zu durchschauen, die eine frühzeitige VC-Finanzierung erfordern würde.

Prime-Angebote Erfahrung und Wissen, und auf dem Weg werden auch eine Handvoll potentieller Startups sein, die sie Stiftungen und Philanthropen als lohnenswerte Unternehmungen empfehlen können. Zusätzlich zu den Smith und Sorenson Stiftungen arbeitet Prime mit der Chesonis Family Foundation, dem Pritzker Innovation Fund und einer Handvoll anderer.

Drew Fitzgerald, ein Energieberater der Will und Jada Smith Family Foundation, nannte die neues Modell der Investition "die nächste Generation des grundlegenden Gebens, & rdquo; sowie "ein bisschen ein Risiko & rdquo; weil die Methode so neu ist. Wenn das Modell funktioniert, sagt Fitzgerald, dass die Smith Foundation hofft, dass andere Stiftungen ähnliche Arten von Investitionen in Betracht ziehen.

Die Wasserbatterie

Quidnet Energy wurde von Aaron Mandell (ebenfalls AltaRock Energy) gegründet , WaterFX und Coskata) und der Ölindustrie-Ingenieur und Erfinder Howard Schmidt. Das Startup verwendet unter Druck stehendes Wasser, das in Bodenbrunnen eingespritzt wird, um Energie zu speichern. Um Wasser unter Druck zu setzen und es in unterirdische Brunnen zu pumpen, wird Energie benötigt. Wenn das Wasser später ausgestoßen oder in einem Hochdruckwasserreinigungssystem verwendet wird, kann auf diese gespeicherte Energie zugegriffen werden.

Quidnets Mandell sagte Glück Das Projekt begann als riskantes Experiment, nicht als Unternehmen mit einer hochrentierlichen Geschäftsstrategie. In Erath County, Texas, nutzt Quidnet die anfängliche Finanzierung, um an einer Demonstration der Technologie in einem Öl- und Gasbohrloch zu arbeiten, das niemals fossile Brennstoffe produzierte. Mandell sagt, dass die Demonstration gut läuft und die Straße runter Quidnet plant, mehr Mittel zu beschaffen, um die Technologie näher an ein kommerzielles Niveau zu bringen.

Wenn es funktioniert, könnte Quidnets Technologie als Energiespeicher für das Stromnetz verwendet werden So will Tesla seine Batterien an Versorger und Industriegebäudebesitzer verkaufen. Mandell machte die Analogie eines Quidnet-Wasserbrunnens zu einer "Computer-Festplatte für das Stromnetz". Ressourcen speichern, bis sie benötigt werden. Stellen Sie es sich wie eine unterirdische Wasserbatterie vor.

Für die Prime Coalition sowie die Will und Jada Smith Family Foundation wird Quidnet Energy als eine Art Proof of Concept für dieses brandneue Finanzierungsmodell verwendet. Prime brauchte ein Beispiel für die Arten von Geschäften, die es seinen potenziellen Gründungspartnern bringen könnte, die vielversprechend, potenziell bahnbrechend und aufgabenorientiert waren, aber auch nicht von traditionellen Investoren unterstützt werden würden.

Out of Das Vermögen der privaten Stiftungen in Höhe von 600 Milliarden Dollar geht jedes Jahr in Form von Zuschüssen in Höhe von 50 Milliarden Dollar aus, sagt Kearney. Wenn diese Mittel für Energie-Moons genutzt werden könnten, könnten sie eine sehr wertvolle Quelle sein, um bei der Entwicklung und Vermarktung von Technologien zu helfen, die zur Bekämpfung des Klimawandels und zur Erforschung neuer alternativer Energietechnologien beitragen könnten. Sie könnten theoretisch auch einige ihrer Stiftungen für zukünftige Projekte noch mehr Geld verdienen.

Die Prime Coalition ist nur ein Beispiel für eine Welle neuer Organisationen, die in junge baunahe Startups investieren wollen der Rückgang von Risikokapitalinvestitionen in schwer verwertbare wissenschaftliche Experimente. Andere schließen Cyclotron Road, Otherlab und das ARPA-E-Programm des Energieministeriums ein.